企業資金的(de)管理(lǐ)及風險風控很重要
海南(nán)瑞鑫達企業管理(lǐ)咨詢有限公司2022-12-20浏覽：410次
對于每個企業來說，資金好比人(rén)體的(de)血液一樣重要，一旦資金出現短缺，企業的(de)資金鏈就會出現斷裂，會使企業正常的(de)生産經營乃至生存受到影(yǐng)響。資金的(de)管理(lǐ)貫穿企業采購、生産、銷售、倉儲等全部經濟活動之中，對其進行有效的(de)管理(lǐ)是促進企業良性發展的(de)重要保障。正是由于企業資金對于生産經營的(de)重要作用(yòng)，因此，企業資金鏈的(de)安全是确保企業經營目标實現的(de)重要保障。而目前，我國個别企業由于資産負債率過高(gāo)、資金未能被有效調劑使用(yòng)，造成企業資金鏈出現斷裂的(de)情況頻繁發生，對企業資金進行管理(lǐ)就成爲企業目前有待解決的(de)重要問題。
【一】企業資金管理(lǐ)風險的(de)來源
企業在運轉過程中将進行各式各樣的(de)活動，這些活動均與企業的(de)資金直接相連接，因此，企業的(de)資金管理(lǐ)風險的(de)來源多(duō)樣，表現形式也(yě)難以确定，以下(xià)将從其中3個方面做(zuò)探討(tǎo)。
1.資金籌集
籌集足夠的(de)資金是企業開展活動的(de)首要任務。而身處在中國經濟環境中的(de)各個企業正面臨著(zhe)資金難求的(de)問題，籌資途徑窄，審核程序久，使得(de)企業無法及時獲得(de)足夠的(de)資金，可(kě)能錯過最佳活動時機。
盡管債務籌資能爲企業解決資金問題，與此同時也(yě)給企業帶來了(le)資金管理(lǐ)過程中的(de)風險。首先，債務籌資可(kě)以在一定程度上降低企業的(de)成本，管理(lǐ)層在考慮到這方面的(de)好處時，爲了(le)讓企業實現利益最大(dà)化(huà)，可(kě)能盲目地進行債務籌資，然而高(gāo)額的(de)利息也(yě)不能被忽略，因此企業必須在開展各項活動期間留有足夠的(de)資金，以支付到期的(de)利息。這樣的(de)方式會無形之中降低資金的(de)使用(yòng)效率，企業在運作時難免會有所顧慮，一旦業績有低迷情況，企業的(de)效益少于支出，便可(kě)能無法按時償還債務，緊接著(zhe)企業聲譽必将受到影(yǐng)響。其次，如果企業盲目籌集資金，卻暫時沒有适合的(de)項目進行投資，那在沒有收益期間也(yě)将支付必要的(de)利息，增加不必要的(de)财務風險。
2.預算(suàn)管理(lǐ)
任何企業在投資運作前，都必須進行預算(suàn)管理(lǐ)，使得(de)今後能有計劃地開展工作，有效避免超支、濫用(yòng)的(de)現象的(de)發生。有的(de)企業出于方便，可(kě)能選擇跳過此環節或者寄希望于在今後工作過程中再根據現狀制定預算(suàn)方案，這樣的(de)行爲将導緻資金的(de)使用(yòng)不合理(lǐ)，某些項目鋪張浪費，投入過剩，有些項目則資金不足，無法達到預期效果，最終引發企業的(de)财務危機。
3.信息失真
企業的(de)資金信息是由會計和(hé)信息系統共同組成，會計信息若與數據信息不對稱，造成企業信息失真，則會從根本上影(yǐng)響管理(lǐ)者的(de)決策，緻使資金管理(lǐ)出現危險。
【二】企業資金管理(lǐ)的(de)現狀
1.企業資金管理(lǐ)制度混亂
這樣的(de)現象主要是由于企業管理(lǐ)機構不集中造成，分(fēn)散的(de)管理(lǐ)機構導緻資金占用(yòng)出現矛盾，各部門管理(lǐ)者各自分(fēn)管，不顧及其他(tā)部門的(de)剛需。某些企業也(yě)會爲了(le)增加效益而選擇對外投資，但各部門缺乏詳細的(de)協調與規劃，從而使資金閑置，導緻資金運營效率低下(xià)。
2.資金管理(lǐ)觀念和(hé)方式狹隘
很多(duō)企業将利潤最大(dà)化(huà)最爲投資的(de)唯一目标，這樣的(de)資金管理(lǐ)觀念非常狹隘，這種觀念所産生的(de)管理(lǐ)方式也(yě)必定單一，隻注重生産管理(lǐ)，往往忽略了(le)運營能力方面的(de)問題，對财務管理(lǐ)有所疏忽。
3.缺乏對資金的(de)監控
很多(duō)企業沒有對運營環節設置專門的(de)資金監管者，高(gāo)層管理(lǐ)者無法及時清楚了(le)解資金流通(tōng)是否是真實地按照(zhào)原定計劃在進行，有無私自挪用(yòng)現象或其他(tā)不正當行爲，這些打擊對于企業的(de)資金而言必然是緻命的(de)。
4.信用(yòng)政策加大(dà)風險
爲了(le)提高(gāo)市場占有率或是穩定客戶，一些企業在推廣銷售時盲目采用(yòng)賒銷政策，而過于寬松的(de)信用(yòng)政策卻将加大(dà)企業的(de)資金風險。當企業賒賬達到某一額度時，客戶卻無法及時付清款項，必将迫使企業資金鏈斷裂。
【三】企業資金管理(lǐ)過程中的(de)風險管控
資金風險管控模型分(fēn)爲三種類型：保守型，持有較多(duō)流動資産，企業收益低，但風險小；積極型，持有較少流動資産，企業收益高(gāo)，同時風險大(dà)；适中型，介于前兩者之間。
采用(yòng)積極型政策的(de)企業，持有較多(duō)流動資産，由于短期融資的(de)成本一般比長期低，且彈性大(dà)，随時償還利息，資金壓力小，因此這樣類型的(de)企業占有較大(dà)比重。但短期資金的(de)利率變化(huà)大(dà)，成本具有不确定性。假如企業長期負債籌資，就能準确确定資金使用(yòng)期間的(de)成本，但短期負債籌資隻能确定本次成本，無法确定重新舉債成本。
采用(yòng)适中型政策的(de)企業，可(kě)以有效規避高(gāo)風險帶來的(de)損失，因此這一政策被各個企業廣泛接受。臨時性流動資産由短期資金融通(tōng)，能有效增加運用(yòng)資金的(de)彈性；長期性流動資産由長期資金融通(tōng)，有助于回避市場利率波動。
采用(yòng)保守型政策的(de)企業，當其臨時性流動資産需求降低，可(kě)以使企業全部資金需要量降低至長期資金總額以下(xià)，暫時閑置的(de)長期資金可(kě)用(yòng)于其它投資。例如購買短期有價證券；當臨時流動資産需要量上升時，企業可(kě)以出售短期有價證券或是籌集短期資金來滿足需求。因此，這種政策能有效降低企業的(de)資金風險
總結：
資金作爲企業脊柱，需要良好的(de)管理(lǐ)政策來使其有效利用(yòng)，保障企業健康快(kuài)速發展。因此企業應當加強對企業資金管理(lǐ)風險認識，直面風險，對今後可(kě)能出現的(de)多(duō)種情況進行預測并制定處理(lǐ)辦法，采取行之有效的(de)管理(lǐ)方針來提高(gāo)資金周轉速度、強化(huà)内控意識、集中管理(lǐ)資金，從而大(dà)大(dà)降低企業的(de)資金管理(lǐ)風險，保障企業資金流的(de)穩定與安全。
